Δύο κοινά είδη αναλύσεων που χρησιμοποιούνται για τις οικονομικές καταστάσεις και τα αποθέματα είναι ανάλυση τάσεων και συγκριτική ανάλυση. Η ανάλυση τάσεων είναι στην πραγματικότητα μια μορφή συγκριτικής ανάλυσης και γενικά χρησιμοποιεί ποσοστά ή λόγους για τη σύγκριση πληροφοριών. Η συγκριτική ανάλυση λαμβάνει πολλές περιόδους πληροφόρησης και τις συγκρίνει από περίοδο σε περίοδο.
Σκοπός
Η ανάλυση τάσεων έχει σχεδιαστεί για να αναζητά τάσεις, ενώ η συγκριτική ανάλυση συγκρίνει απλώς τις αλλαγές από περίοδο σε περίοδο. Και οι δύο τύποι αναλύσεων χρησιμοποιούν τις ίδιες πληροφορίες κατά την εξέταση των οικονομικών καταστάσεων ή των αποθεμάτων. Οι επενδυτές και οι αναλυτές βασίζουν τις αποφάσεις για τα αποτελέσματα των ερευνών.
Ανάλυση τάσεων των οικονομικών καταστάσεων
Όταν η ανάλυση τάσεων χρησιμοποιείται για τις οικονομικές καταστάσεις, ένας αναλυτής μπορεί να πάρει πληροφορίες τριών ετών και να το συγκρίνει. Για να ολοκληρωθεί μια ανάλυση τάσεων, οι πληροφορίες από ένα οικονομικό δελτίο εκφράζονται συχνά σε ποσοστά. Για παράδειγμα, ένας αναλυτής που πραγματοποιεί ανάλυση τάσεων σε μια κατάσταση λογαριασμού αποτελεσμάτων θα εκφράζει κάθε στοιχείο της κατάστασης ως ποσοστό του καθαρού κέρδους ή της ζημίας. Στη συνέχεια θα συγκρίνει αυτά τα ποσοστά για τα τρία χρόνια για να αναζητήσει τυχόν τάσεις. Οι επενδυτές χρησιμοποιούν επίσης την ανάλυση τάσεων στους ισολογισμούς, υπολογίζοντας το ποσοστό κάθε λογαριασμού σε σύγκριση με τα συνολικά ποσά. Για παράδειγμα, σε έναν ισολογισμό, κάθε περιουσιακό στοιχείο αναγράφεται ως ποσοστό του συνολικού ενεργητικού.
Συγκριτική ανάλυση οικονομικών καταστάσεων
Όταν ένας αναλυτής ή επενδυτής χρησιμοποιεί συγκριτική ανάλυση για τις οικονομικές καταστάσεις, συγκεντρώνει αρκετά έτη δηλώσεων και τα αναφέρει σε μία σελίδα. Για παράδειγμα, αν συγκρίνει τους ισολογισμούς, συγκεντρώνει τις δηλώσεις της προηγούμενης τριετίας. Εμφανίζει τους λογαριασμούς και τις ισορροπίες του καθενός για τα τρία χρόνια και τις συγκρίνει για να αναζητήσει αλλαγές. Όταν συμβεί αυτό, ο ισολογισμός ονομάζεται συγκριτικός ισολογισμός. Αυτό γίνεται επίσης με τις δηλώσεις εισοδήματος.
Αποθέματα
Ο ίδιος τύπος ανάλυσης γίνεται όταν αναλύονται τα αποθέματα. Οι επενδυτές λαμβάνουν ένα απόθεμα και συγκρίνουν αρκετές περιόδους πληροφόρησης σχετικά με το απόθεμα. Ψάχνουν για αλλαγές όταν χρησιμοποιούν συγκριτική ανάλυση και αναζητούν τάσεις όταν χρησιμοποιούν την ανάλυση τάσεων. Και οι δύο τύποι αναλύσεων χρησιμοποιούνται για τον προσδιορισμό του τρόπου με τον οποίο το απόθεμα έφθασε στην τρέχουσα τιμή και όπου οι επενδυτές πιστεύουν ότι η τιμή του μετοχικού κεφαλαίου είναι επικεφαλής.
